1、早盘量能观察

周五早盘，三大股指全线走低，其中保险、有色、酿酒等权重跌幅居前。不过较好的是，可以看到的是近期的热点人工智能、数字经济、乃至虚拟现实方向相对较为逆势。回顾本周走势，与节前最为明显不同的是，短线投机情绪明显上升。节前的更多的是指数性行情，在外资的大举扫货下，价值白马是上涨的主力，而节后随着短线资金仓位的回补，题材博弈重新活跃。

盘中受到江浙资金攻击，股价出现短期异动的品种为：东方锆业。盘中截至11:20分老安撰稿时，沪深两市累计成交5200亿，两市呈现放量下跌态势，投资者在上证指数年线位置附近，保持半仓策略运行。

2、基金动态观察

截至去年四季度末，“顶流”基金经理谢治宇、蔡嵩松分别掌舵的兴全趋势投资和诺安成长分别持有北方华创805.98万股和655.70万股，前者在去年四季度加仓了189.98万股，后者则未有任何动作。同时，百亿基金经理郑巍山管理的银河创新成长A也持有该公司608万股，并在去年四季度小幅买入58万股。

3、潜力板块挖掘

公开信息显示，截至2月2日收盘，中证申万有色金属指数年内涨幅达17.15%。从单只个股来看，年初以来，截至2月2日，中国稀土大涨33.76%，中矿资源涨32.61%。此外，金钼股份、洛阳钼业涨幅也较为明显，均涨超30%。当下，有色金属板块目前整体市净率回升至2.78倍，相较高点4.6倍处于较低水平。重仓标的也大多处于利润平稳上升阶段，估值处于近期低位。在此情况下，建议投资者关注有色金属指数配置机会。

4、盘中投资感悟

截至2022年四季度末，主动偏股型基金对机器人、消费电子、通信、传媒等成长赛道的持仓水平已经回落至历史低位，同时，创新药、计算机、电力、5G等行业的持仓水平也仅处于历史均值水平附近，后续仓位抬升的潜在空间较大。2023年计算机行业投资机会或来自行业整体经营周期出现拐点。在需求端，受疫情影响的需求可能在2023年集中释放；在成本端，企业人力招聘放缓或带来成本端增速放缓或者下降。当前，计算机行业估值仍处于历史相对低位，预计2023年计算机有望迎来行业性的经营需求拐点、成本和估值的“三击”。

备注：股市有风险，投资需谨慎；据此操作，风险自负。